近日，AI基金永贏新能源智選混合發(fā)起A（基金代碼：015828）公布了其2024年第四季度的運(yùn)營(yíng)報(bào)告，揭示了該基金在過(guò)去一個(gè)季度的表現(xiàn)及策略調(diào)整。

數(shù)據(jù)顯示，永贏新能源智選混合發(fā)起A在第四季度利潤(rùn)為負(fù)135.17萬(wàn)元，加權(quán)平均基金份額本期利潤(rùn)為-0.0671元。整個(gè)報(bào)告期內(nèi)，基金凈值增長(zhǎng)率為-14.35%，至四季度末，基金規(guī)?？s減至794.11萬(wàn)元。截至1月21日，該基金的單位凈值為0.39元。

該基金為偏股混合型基金，由基金經(jīng)理張璐和胡澤共同管理。這兩位基金經(jīng)理目前僅攜手管理這一只基金。從近一年的表現(xiàn)來(lái)看，該基金的復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為-20.8%，業(yè)績(jī)承壓。

在四季報(bào)中，基金管理人詳細(xì)闡述了其投資策略和對(duì)新能源行業(yè)的看法。報(bào)告指出，從四季度開(kāi)始，新能源行業(yè)逐漸顯現(xiàn)積極信號(hào)，盡管存在過(guò)度擴(kuò)產(chǎn)導(dǎo)致的盈利惡化問(wèn)題，但行業(yè)內(nèi)的自律行動(dòng)和政策引導(dǎo)已開(kāi)始顯現(xiàn)成效。光伏行業(yè)協(xié)會(huì)牽頭成立了自律聯(lián)盟，通過(guò)停產(chǎn)限產(chǎn)等方式控制供給，同時(shí)在下游組件端引入最低限價(jià)機(jī)制，以保障行業(yè)盈利。

基金經(jīng)理在報(bào)告中表示，他們更加關(guān)注個(gè)股的未來(lái)空間、長(zhǎng)期成長(zhǎng)性和競(jìng)爭(zhēng)格局，偏好選擇具有新技術(shù)、新場(chǎng)景且競(jìng)爭(zhēng)格局穩(wěn)定的標(biāo)的。同時(shí)，他們也會(huì)兼顧公司的成長(zhǎng)性和確定性。

從業(yè)績(jī)比較來(lái)看，永贏新能源智選混合發(fā)起A在近三個(gè)月、近半年和近一年的復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率均低于同類基金的平均水平。具體來(lái)看，近三個(gè)月復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為-8.81%，位于同類基金的后半部分；近半年和近一年的表現(xiàn)也相似，均處于同類基金的較低分位。

報(bào)告還顯示，自基金成立以來(lái)，其夏普比率為-0.8908，表明其風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益相對(duì)較低。同時(shí)，該基金的最大回撤達(dá)到了63.02%，其中單季度最大回撤出現(xiàn)在2024年一季度，為21.61%。

在倉(cāng)位方面，該基金自成立以來(lái)平均股票倉(cāng)位為89.24%，高于同類基金的平均水平83.32%。最高倉(cāng)位出現(xiàn)在2023年三季度末，達(dá)到92.87%，而最低倉(cāng)位則出現(xiàn)在2022年三季度末，為77.53%。

在持倉(cāng)方面，截至2024年四季度末，該基金的十大重倉(cāng)股包括阿特斯、中信博、通威股份、晶科能源、陽(yáng)光電源、聚和材料、晶澳科技、德業(yè)股份、禾望電氣和金盤科技。這些公司均屬于新能源行業(yè)，反映了基金經(jīng)理對(duì)行業(yè)前景的看好以及對(duì)特定公司的信心。